這是全國股轉(zhuǎn)公司精選層掛牌審議審核中心成立以來首次對(duì)媒體開放。

位于北京西城區(qū)的金融街，看起來依然十分繁忙，正在為精選層開板做沖刺準(zhǔn)備的全國股轉(zhuǎn)公司今日舉辦了精選層受理審查媒體開放日活動(dòng)。

全國股轉(zhuǎn)公司是如何審查擬精選層企業(yè)的?精選層審查流程究竟是怎樣的?全國股轉(zhuǎn)公司在審核過程中將用到哪些黑科技?精選層速度是怎樣跑出來的?

帶著這些百萬戶新三板合格投資者普遍關(guān)心的問題，今日，全景網(wǎng)實(shí)地探訪全國股轉(zhuǎn)公司，揭開新三板精選層受理、審查、問詢的全過程。

全電子化審核流程 步步留痕

走進(jìn)全國股轉(zhuǎn)公司南門一樓大廳，位于大廳一側(cè)的108號(hào)房間是全國股轉(zhuǎn)公司的受理室。進(jìn)入受理室，全國股轉(zhuǎn)公司工作人員正在對(duì)申報(bào)材料進(jìn)行齊備性審查。

全國股轉(zhuǎn)公司受理室

據(jù)工作人員介紹，精選層企業(yè)的受理是聚焦材料的齊備性，而不做實(shí)質(zhì)審查，精選層企業(yè)申報(bào)材料獲得受理后，申報(bào)材料將通過BPM系統(tǒng)自動(dòng)流轉(zhuǎn)至審查部門，進(jìn)入業(yè)務(wù)審查環(huán)節(jié)。

精選層企業(yè)材料受理環(huán)節(jié)

按照“受理即披露”的原則，申請(qǐng)文件受理后即時(shí)在全國股轉(zhuǎn)公司官網(wǎng)“股票公開發(fā)行并在精選層掛牌專區(qū)”自動(dòng)披露，投資者等市場(chǎng)主體可在官網(wǎng)專區(qū)查閱發(fā)行人申請(qǐng)文件、審查進(jìn)度等信息。

當(dāng)申請(qǐng)材料流轉(zhuǎn)至審查部門后，全國股轉(zhuǎn)公司融資二部的工作人員將對(duì)精選層企業(yè)申請(qǐng)材料進(jìn)行審查。

全國股轉(zhuǎn)公司工作人員正在審查精選層項(xiàng)目

據(jù)現(xiàn)場(chǎng)工作人員介紹，負(fù)責(zé)審查申報(bào)材料的融資二部由審查一組、審查二組、質(zhì)控組、綜合組、掛牌委秘書處5個(gè)職能組構(gòu)成。其中，審查一組和二組分別負(fù)責(zé)非財(cái)務(wù)和財(cái)務(wù)具體審查工作，股轉(zhuǎn)公司官網(wǎng)看到的問詢意見主要就由這兩個(gè)組起草。

精選層企業(yè)材料審查環(huán)節(jié)

融資二部的辦公區(qū)域也是整個(gè)精選層審核中最大的辦公區(qū)域，當(dāng)我們經(jīng)過融資二部的辦公室時(shí)，相關(guān)的工作人員正在緊張有序地進(jìn)行審查相關(guān)工作。

而為了保證審查工作的獨(dú)立性，融資二部的每道門都設(shè)置了專門的門禁，墻上貼著掛牌委委員“四嚴(yán)格一自覺”、參與新三板市場(chǎng)“五不得”等行為準(zhǔn)則。而審查工作都是在電腦系統(tǒng)中操作，全程留痕。

精選層企業(yè)材料審查環(huán)節(jié)

在融資二部還設(shè)置了專門的接待室，這是為企業(yè)、中介機(jī)構(gòu)和審查人員交流的專用區(qū)域。在這間接待室，全景網(wǎng)看到房間的四個(gè)角落都裝有監(jiān)控設(shè)備，據(jù)工作人員介紹，接待室是24小時(shí)錄音錄像，掛牌委委員的一舉一動(dòng)都一目了然，接待過程中會(huì)有紀(jì)檢專員全程跟進(jìn)，確保“陽光接待”。

問詢討論會(huì)由集體決策

實(shí)際上，精選層審核委從受理企業(yè)精選層入層申請(qǐng)到發(fā)出首輪問詢函平均用時(shí)僅4、5個(gè)工作日。

股轉(zhuǎn)公司對(duì)于精選層申報(bào)企業(yè)的問詢意見究竟是怎樣產(chǎn)生的?在現(xiàn)場(chǎng)，全景網(wǎng)也體驗(yàn)了一場(chǎng)模擬問詢討論會(huì)。

精選層模擬問詢會(huì)現(xiàn)場(chǎng)

問詢討論會(huì)主要是由融資并購二部部門負(fù)責(zé)人、審查組負(fù)責(zé)人、質(zhì)控組負(fù)責(zé)人及相關(guān)審查人員、質(zhì)控人員參加。融資并購二部綜合組派員就會(huì)議討論確定事項(xiàng)形成會(huì)議紀(jì)要。派駐紀(jì)檢小組應(yīng)派員列席會(huì)議，進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)督。

在討論會(huì)現(xiàn)場(chǎng)，審查人員首先介紹發(fā)行人基本情況，說明問詢關(guān)注問題及相應(yīng)問詢要點(diǎn)。

隨后，質(zhì)控人員概括說明質(zhì)控意見，說明是否有其他待討論的重點(diǎn)關(guān)注問題，以及問詢要點(diǎn)的完善性意見。

參會(huì)人員針對(duì)審查人員、質(zhì)控人員的重點(diǎn)關(guān)注問題、完善性意見，逐項(xiàng)討論關(guān)注問題有無遺漏，問詢要點(diǎn)是否準(zhǔn)確、完整。

經(jīng)過充分討論后，部門負(fù)責(zé)人總結(jié)會(huì)議情況，根據(jù)多數(shù)意見或一致意見，議定首輪審查問詢函(討論稿)的重點(diǎn)關(guān)注問題、問詢要點(diǎn)等是否需要修改及相應(yīng)意見。

據(jù)了解，全國股轉(zhuǎn)公司在審查工作中建立了“集體決策、權(quán)力制衡”的工作機(jī)制，主要體現(xiàn)在了三個(gè)環(huán)節(jié)：

第一，發(fā)出審查問詢應(yīng)由問詢討論會(huì)集體決策;

第二，提交掛牌委審議經(jīng)由部門審議會(huì)集體決策;

第三，掛牌委審議應(yīng)由5名委員合議形成審議意見。

精選層速度，股轉(zhuǎn)審查與證監(jiān)會(huì)采用同一套標(biāo)準(zhǔn)

從4月27日全國股轉(zhuǎn)公司正式啟動(dòng)精選層受理工作至6月10日舉辦首場(chǎng)精選層審議委員會(huì)，才1個(gè)多月時(shí)間，市場(chǎng)都在感慨這體現(xiàn)出了只爭(zhēng)朝夕的“精選層速度”。

據(jù)了解，截至6月9日全國股轉(zhuǎn)公司已受理50家公司的精選層掛牌申請(qǐng)，并向其中47家發(fā)出了問詢意見。

在獲得股轉(zhuǎn)問詢并回復(fù)后，若股轉(zhuǎn)公司無提出進(jìn)一步問詢，則將進(jìn)入到審核的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，那就是“上會(huì)”。

明天(6月10日)，全國股轉(zhuǎn)公司即將舉辦第一場(chǎng)精選層審議委員會(huì)，穎泰生物、艾融軟件，兩家企業(yè)即將上會(huì)。也就是說，首家或首批精選層企業(yè)或?qū)⒄Q生。這是屬于新三板市場(chǎng)自己的公開發(fā)行審核歷史。

出乎市場(chǎng)意料之外的是，根據(jù)安排，6月13日、14日，還將舉辦兩場(chǎng)精選層審議委員會(huì)，球冠電纜、同享科技、龍?zhí)┘揖?、佳先股份?家企業(yè)也即將在周末上會(huì)。周末都在加班加點(diǎn)地進(jìn)行審議，可以看出全國股轉(zhuǎn)公司對(duì)推進(jìn)精選層開板的迫切。

工作人員正在講解精選層審查要點(diǎn)

對(duì)此，股轉(zhuǎn)公司相關(guān)工作人員對(duì)全景網(wǎng)表示，“我們安排上會(huì)的節(jié)奏實(shí)際上是取決于企業(yè)申報(bào)的數(shù)量和審查進(jìn)度，如果后續(xù)企業(yè)還會(huì)這么密集申報(bào)，當(dāng)然我們會(huì)按照工作規(guī)程要求，在一定天數(shù)內(nèi)審?fù)?，要提交?huì)議審議，整個(gè)頻率實(shí)際上是按照企業(yè)申報(bào)的進(jìn)度來把握的。”

上述工作人員進(jìn)一步說道：“對(duì)于首批企業(yè)的話，大家可以看到審核的速度非?？欤侵饕且?yàn)槲覀儗?duì)這些企業(yè)在前期做了一定的摸排，至于后續(xù)企業(yè)審核要不要這么密集，也是取決于后期企業(yè)審核的進(jìn)度。”

而在全國股轉(zhuǎn)公司三樓會(huì)議室，相關(guān)工作人員也提及，“整個(gè)審議過程都可記錄、可追溯，在疫情期間，審議會(huì)采用視頻方式，會(huì)議過程錄屏，遠(yuǎn)程開會(huì)也會(huì)做好程序保障。”

需要提醒的是，通過精選層的審議會(huì)議后，企業(yè)還沒有真正的進(jìn)入精選層，需要獲得市場(chǎng)認(rèn)可成功發(fā)行，才算是真正的進(jìn)入到了精選層。

但在此之前，通過審議會(huì)議的企業(yè)還需要證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)。

對(duì)此，股轉(zhuǎn)公司相關(guān)工作人員介紹，“股轉(zhuǎn)公司的審查與證監(jiān)會(huì)的核準(zhǔn)是有機(jī)銜接的，比較順暢，不存在雙重審查關(guān)系。對(duì)于首批企業(yè)，證監(jiān)會(huì)公眾公司部和股轉(zhuǎn)公司是按照同步審查的節(jié)奏去把控的，整個(gè)的審查過程與證監(jiān)會(huì)也是同一套標(biāo)準(zhǔn)，到后續(xù)的核準(zhǔn)環(huán)節(jié)，如果沒有意外的話，核準(zhǔn)速度也會(huì)比較快。”

精選層審查應(yīng)用到哪些“黑科技”?

值得一提的是，在整個(gè)審查過程中，面對(duì)紛繁復(fù)雜的申報(bào)材料，全國股轉(zhuǎn)公司也應(yīng)用到了一些“黑科技”。

這一“黑科技”即新三板信息披露智能監(jiān)管系統(tǒng)(簡(jiǎn)稱“利器”系統(tǒng))，該系統(tǒng)是股轉(zhuǎn)公司基于大數(shù)據(jù)、人工智能等技術(shù)開發(fā)的科技監(jiān)管系統(tǒng)，為精選層的審查提供了技術(shù)保障力量。

“利器”系統(tǒng)是如何為整個(gè)審查工作服務(wù)的呢?在現(xiàn)場(chǎng)，股轉(zhuǎn)公司工作人員結(jié)合具體的企業(yè)案例，向大家進(jìn)行了演示。

從現(xiàn)場(chǎng)案例來看，審查人員可以在“利器系統(tǒng)”內(nèi)查看公司的基本信息，企業(yè)的信息和數(shù)據(jù)是否存在異常、企業(yè)因符合哪套精選層標(biāo)準(zhǔn)一目了然。

通過該系統(tǒng)，可以直接看到申報(bào)精選層企業(yè)提交的公開發(fā)行相關(guān)材料是否與以往披露的財(cái)報(bào)等文件數(shù)據(jù)相一致，若不一致，該系統(tǒng)則會(huì)提示風(fēng)險(xiǎn)。

據(jù)有關(guān)工作人員介紹，自上線運(yùn)行以來，利器系統(tǒng)已經(jīng)在掛牌公司信息披露審查工作中展現(xiàn)出良好效果。對(duì)于存在財(cái)務(wù)異常、持續(xù)經(jīng)營能力存疑的公司篩選率可達(dá)85%，監(jiān)管人員使用后，可使年報(bào)審查時(shí)間縮短25%。

尤其是重要財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)、指標(biāo)異常功能是否異常，系統(tǒng)都會(huì)自動(dòng)提示。在財(cái)務(wù)粉飾和業(yè)務(wù)運(yùn)營中我們可以看到，系統(tǒng)會(huì)依據(jù)AI模型和規(guī)則模型對(duì)財(cái)務(wù)粉飾和業(yè)務(wù)運(yùn)營整體狀況進(jìn)行評(píng)價(jià)，并且分類別做出預(yù)警，點(diǎn)擊可查看具體的預(yù)警信息。

該套系統(tǒng)也為提升審查效率、提高審查質(zhì)量以及體現(xiàn)精選層速度，起到了至關(guān)重要的作用。

關(guān)鍵詞： 精選層公司 上市 審核